聯準會(Fed)鮑爾(Jerome Poell)11月初並未釋出進一步緊縮錢幣政策的訊號,動員環球股市大力反彈。做空泰西股市的避險基金因近期幾日急彈公價打擊,虧本估算高達430億美元。
英國金融時報22日新聞,巴克萊歐洲證券手段長Emmanuel Cau指出,很多已往一年做空借貸本錢豪情個股的人士,本(11)月因「低品質」股票大力反彈而慘遭套牢。他說,這引爆慘烈的軋空潮,很多基金年底績效備受衝擊,「沒人能從廢物股這波急彈走勢賺進鈔票」。
依據金融數據機構S3 Partners統計,11月14~17日時期,避險基金的泰西股市空單總計承擔432億美元的虧本(這份數據並未包含基金從其他百家樂排路股票賺進的資金利得)。
S3資料顯示,放空科技、康健照護及非必需花費品類股,是避險基金最賠錢的手段。舉例來說,截至11月20日為百家樂 每天贏一點止當週,嘉光陰百家樂註冊步驟遊輪集團(Carnival Corp)股價大漲14%,避險基金的放空部位也隨著吃虧24億美元。
JP摩根證券買賣員Brian Heavey直指,14日美國公布通膨數據時,美股迎來「軋空日」;輕易受高利率陰礙而遭壯舉放空的花費性類股,11月隨大盤顯露大漲公價。
其他對利率敏銳的類股走勢也同樣兇暴。今(2024)年來股價慘澹的美國燃料電池發電廠設計營運商FuelCell Energy Inc、美國太陽能面板出租商Sunrun Inc,11月1百家樂 代理商4日當天差別飆漲181%、1896%。
美股從10月底開端連忙反彈,解析顯示企業重啟庫藏股、電腦化的趨勢追蹤基金加碼多單是背後動力。
MarketWatch、CNBC 21日新聞,美國銀行(Bank of America)最新匯報顯示,上週企業庫藏股規模對尺度普爾500指數總體市值的佔比,創2024年以來的古史次高記載。企業實施庫藏股的速度,上週更是持續第二週高於歷久季候趨勢。
與此同時,瑞銀(UBS Group)隊伍透過匯報指出,商品買賣諮詢(Commodity Trading Advisors,CTA)基金(又稱「控制期貨」基金,重要投資標的為期貨)從10月底至11月初一直都在場邊張望,但已往兩週反手大買股票。依據瑞銀估計,CTA已往兩週一語氣回補80%空單,相百家樂作弊程式當於買進600~700億美元的股票。
瑞銀預計,前程兩週買氣有望連續延燒,趨勢追蹤基金意料會將曝險部位繼續拉高300~400億美元。按照這個速度,CTA大約本週了結前美股部位就會轉為「淨多方」。